子公司7年造假逾10亿中信国安及9高管被罚180万！股价跌超8成民事索赔全面触发

因青海子公司连续6年多造假引发的中信国安（000839）信披违法违规案，在经历了证监会2020年5月16日立案调查、2021年3月3日发出《行政处罚事先告知书》、2021年4月19日举行听证会等流程后，近日宣告调查审理终结迎来大结局。众维515主办中信国安股民索赔诉讼的吴立骏律师提醒，行政处罚的落地触发了中信国安虚假陈述民事索赔诉讼审判程序，符合一定索赔条件的权益受损投资者，可通过网站或微信报名加入索赔诉前准备。

6月2日盘后，中信国安公告收到中国证监会《行政处罚决定书》。因中信国安披露的2009-2015年报中存在虚增营业收入和利润总额，少计财务费用、多计账面投资收益等违法事实构成虚假记载，证监会依法决定：

对中信国安责令改正、给予警告并处60万元罚款；对时历任中信国安副董事长、法人、董事长孙亚雷，时历任中信国安副总经理、青海中信国安总经理李宏灿等9名有责高管给予警告，并分处最高30万元最低5万元罚款，总罚款180万元。

相较处罚告知书，处罚决定书中部分采纳了一名当事人的申辩意见，对其处罚相应调减5万元。处罚决定书显示，经查明，中信国安存在以下违法事实：

一、披露的2009-2014年报中存在虚假记载

2009年4月，中信国安子公司青海中信国安召开销售专题会议，在预计当年销售收入约4亿元的情况下，为完成10亿元销售目标，决定采用预售方式完成业绩，同时按照10%价格让利和同期商业贷款利率支付客户预付款利息。在财务处理上，青海中信国安收到客户预售款后，借记银行存款（或应收票据），贷记预收账款，同时虚构货物的销售合同、出库单等资料虚增收入，在账面借记应收账款，贷记主营业务收入，月底将预收账款和应收账款进行对冲核销。

在青海中信国安纳入中信国安合并报表的2009年至2014年期间，青海中信国安与中农集团、邦力达、四川农资、中农上海、湖北楚丰、安徽辉隆、河北农资、吉林倍丰、广东天禾和江苏永德丰等10家客户签订预售合同，在收到上述客户预付款后，实际发货82.74万吨，总金额11.73亿元（不含税）；未实际发货部分计入账面收入，未发货资金占用成本为12%-15%，青海中信国安以银行存款、银行承兑汇票和货物支付产生的财务费用，未进行入账。

由此，2009-2014年六年间，青海中信国安累计虚增营业收入5.06亿元，累计少计财务费用5.07亿元，累计虚增利润总额10.13亿元，各年账面虚增利润总额分别占当年中信国安合并报表利润总额的30.95%、51.54%、47.24%、154.23%、189.66%、6.56%。

二、披露的2015年报中存在虚假记载

2014年12月至2015年6月间，中信国安与中信国安投资签署股权转让协议，将其持有的青海中信国安100%股权转让给中信国安投资，进行了相应账务处理，同时确认了2015年1-6月该股权对应产生的投资收益。青海中信国安与前述10家客户签订保利、计息预售氯化钾合同，因账面虚增收入、少计财务费用，造成2015年1-6月虚增净利润6832.61万元，导致2015年中信国安账面投资收益多计3347.98万元，占当年中信国安投资收益的6.24%，利润总额的8.56%。

资料显示，中信国安上市于1997年10月，主要从事有线电视网、卫星通信网的投资建设，增值电信服务、网络系统集成、应用软件开发以及盐湖资源开发、新材料开发和生产、房地产开发及物业管理等业务，上市以来业绩起伏不定增长乏力。深交所官网日前公告，根据指数编制规则，决定于2021年6月15日对深证成指、创业板指、深证100等指数实施样本股定期调整。而在本次深证成份指数样本股调出的21家公司名单中，中信国安赫然在列。

财务数据显示，中信国安2020年度实现营收23.59亿元，同比锐减32.62%，净利润亏损26.35亿元，上年同期648.83万元，同比由盈转亏。今年1-3月，公司营业收入6.04亿元同比减少11.92%，亏损4453.61万元同比转亏；期末每股净资产1.49元，而2008年一季报中该指标曾高达6.35元。

颇有意味的是，今年5月26日，中信国安公告称，拟为公司和董事、监事、高级管理人员及其他责任人员购买责任保险，赔偿限额不超过5000万元/年，保费金额不超过50万元/年。据悉，该责任险仅指公司高管在履行职责过程中，因工作疏忽、不当行为被追究责任时由保险公司承担相应民事赔偿责任，而对未勤勉尽责，对重大财务造假行为发生负有直接责任、存在明显过错而导致的民事责任怕是“爱莫能助”。

根据证券法及证券虚假陈述民事责任纠纷相关司法解释，律师提示，凡在2010年4月27日至2020年5月17日期间买入中信国安股票，且2020年5月17日晚仍有持股而产生浮亏的投资者，可上“众维515”网或微发送姓名、电话、股票名称、股票数量，提交获赔报名申请。2020年5月末，该公司股东总数超过21万户，符合条件的投资者切勿放弃依法索赔挽回部分损失的正当权益。

二级市场上，自2017年11月创出14元的上市最高价后，中信国安股价长期低迷盘下，今年2月曾触及1.92元，创2008年12月以来新低。6月2日，中信国安股价收报2.24元，最新市值87.80亿元，不到历史峰位值550亿元的六分之一。截至今年4月30日，公司股东总数14.95万户。